8-804-333-7845 (звонок по России бесплатный)

Система риск-менеджмента

На Управляемые счета (УС) распространяется тот же модуль риск-менеджмента, что и на счета для самостоятельной торговли, с той лишь разницей, что часть ограничений задается со стороны управляющего, а часть – со стороны Инвестора. Управляющий обязан указать актуальные для его торговой системы значения данных ограничений.

Вид ограничения1 Точка отсчета2 Условие реализации ограничения Возможность продолжения торговли (не ранее) Вступление изменений в силу3
Ограничение максимальных потерь за сутки Значение equity счета на 00:05 (EET) текущего торгового дня Снижение значения equity счета (в %) на заданный размер ограничения 00:05 (EET) следующего торгового дня 00:05 (EET) понедельника следующей недели
Ограничение максимального кредитного плеча - - - 00:05 (EET) понедельника следующей недели
Ограничение максимальных потерь за неделю Значение equity счета на 00:05 (EET) понедельника текущей недели Снижение значения equity счета (в %) на размер заданного ограничения 00:05 (EET) понедельника следующей недели 00:05 (EET) понедельника следующей недели
Ограничение максимальной просадки (бессрочное) Максимальное значение equity счета после установления/изменения уровня ограничения Снижение значения equity счета (в %) на размер заданного ограничения 00:05 (EET) понедельника следующей недели 00:05 (EET) понедельника следующей недели
Ограничение минимального остатка (бессрочное) - Снижение значения equity счета (в валюте счета) до заданного значения Только после пополнения счета или изменения размера ограничения 00:05 (EET) понедельника следующей недели
  • 1 Ни одно из ограничений не является обязательным для самостоятельной торговли.
  • 2 Момент времени, в который фиксируется начальное значение параметра, используемое в дальнейших расчетах.
  • 3 В случае подачи запроса клиентом на изменение.
  Вид ограничения Точка отсчета Условие реализации ограничения Возможность продолжения торговли (не ранее) Вступление изменений параметра в силу
Ограничение устанавливается управляющим Ограничение максимальных потерь за сутки1 Значение equity счета на 00:05 (EET) текущего торгового дня Снижение значения equity счета (в %) на заданный размер ограничения 00:05 (EET) следующего торгового дня   00:05 (EET) понедельника пост-следующей недели (ближайший недельный ролловер + 1 неделя)
Ограничение максимального кредитного плеча2,3 - - -   00:05 (EET) понедельника пост-следующей недели (ближайший недельный ролловер + 1 неделя)
Ограничение устанавливается управляющим и может быть изменено инвестором Ограничение максимальных потерь за неделю2,4 Значение equity счета на 00:05 (EET) понедельника текущей недели Снижение значения equity счета (в %) на размер заданного ограничения Для управляющих: 00:05 (EET) понедельника следующей недели. Для инвесторов: после изменения размера ограничения Изменение инициировано управляющим: 00:05 (EET) понедельника пост-следующей недели (ближайшей недельный ролловер +1 неделя). Изменение иницировано инвестором:
моментально
Ограничение устанавливается инвестором Ограничение максимальной просадки (бессрочное)5 Максимальное значение equity счета после установления/изменения уровня ограничения Снижение значения equity счета (в %) на размер заданного ограничения Только после пополнения счета или изменения размера ограничения Моментально
Ограничение минимального остатка (бессрочное)5 - Снижение значения equity счета (в валюте счета) до заданного значения Только после пополнения счета или изменения размера ограничения Моментально
  • 1 Не является обязательным ни для одной из категорий УС. Устанавливается управляющим.
  • 2 Является обязательным для управляющих, входящих в Индексы и подчиненных системе риск-менеджмента Компании. Устанавливается/изменяется Компанией по согласованию с управляющим.
  • 3 Не является обязательным для всех УС, за исключением входящих в Индексы. Устанавливается Компанией по согласованию с управляющим (для УС, входящих в Индексы), либо управляющим самостоятельно (для прочих УС).
  • 4 Является обязательным ограничением для всех УС. Актуальное значение указывается управляющим в оферте. Для УС, не входящих в Индексы, устанавливается управляющим.
  • 5 Не является обязательным ни для одной из категорий УC. Устанавливается инвестором.

Отличия риск-менеджмента ПАММ- и МАМ- моделей

ПАММ-модель

Для ПАММ-инвестора действуют заданные управляющим счеты ограничения потерь (общий риск-менеджмент) по таким параметрам, как:

  • максимальные потери за неделю (обязательно);
  • максимальные потери за сутки (дополнительно);
  • максимальное кредитное плечо (дополнительно).

Настройка индивидуальных ограничений потерь невозможна.

MAM-модель

МАМ-инвестор может настроить уровни ограничения потерь по таким параметрам, как:

  • максимальные потери за неделю (изменение уровня, установленного управляющим);
  • максимальная просадка;
  • минимальный остаток средств.

Ограничения являются опциональными.
Установка ограничений не является обязательной.
Уровень максимальных потерь за неделю устанавливается равным заданному управляющим и не требует дополнительной настройки (может быть изменен).

Риск-менеджмент счетов

Риск-менеджмент отдельных счетов, входящих в Индекс, включает в себя «обязательную часть» системы риск-менеджмента:

  • ограничение потерь за неделю, %;
  • ограничение максимального кредитного плеча;
  • возможность мониторинга торговли риск-менеджерами Компании.

Ограничение потерь Индекса (%)

Дополнительное ограничение потерь по Индексу в целом, работающее независимо от риск-менеджмента отдельных счетов. Ограничение максимальных потерь Индекса за неделю, выраженное в процентах. Размер ограничения устанавливается специалистами Компании и является динамическим (пересматривается в зависимости от результатов Индекса).

Мониторинг риск-менеджерами Компании

При необходимости риск-менеджеры Компании могут остановить торговлю управляющих, входящих в Индексы, либо внести в нее коррективы.

Для УС, входящих в Индексы, мульти-Индексы и имеющих мульти-копии (в ограниченном режиме), применяется дополнительная система риск-менеджмента, в частности:

  • Все счета, входящие в один Индекс, а также все Мульти-Управляемые счета (Мульти-УС) стандартизируются по размеру максимальных потерь за неделю, равному 10 % умноженым на модификатор УС. Это избавляет инвесторов от сложного расчета рисков в ситуациях, когда у управляющих, входящих в один Индекс, разные показатели рисков.
  • На «стандартизированных»/«базовых» счетах ограничивается максимально возможное максимальное кредитное плечо исходя из нужд торгового счета (ТС) управляющего. Как правило, максимально возможное кредитное плечо ограничивается 1 : 20. При использовании Мульти-УС максимальное кредитное плечо изменяется в соответствии с мультипликатором объемов (постфиксом).
  • Дополнительным контролем рисков, связанных с торговлей управляющих, является риск-менеджер, через которого проходят все сделки управляющих. Риск-менеджер представляет собой и программное решение, и непосредственно штат сотрудников, которые мониторят деятельность управляющих и в случае необходимости могут вмешаться в процесс. Риск-менеджер необходим, в первую очередь, для того, чтобы в максимально короткие сроки закрыть сделку в случае форс-мажора (необдуманных действий управляющего, появления ошибок и т. д.). При превышении допустимого уровня просадки, равного 10 % система автоматически закроет все сделки управляющего. В случае подозрительных или потенциально рискованных действий управляющего сотрудники имеют возможность контролировать его действия, приостанавливать работу в ручном режиме, таким образом предотвращая наступление форс-мажорной ситуации. Риск-менеджер работает только со счетами, входящими в Индексы (т. е. не работает с Мульти-УС, не входящими в Индексы).

Инвестирование в Индексы осуществляется исключительно по ПАММ-модели.
Индекс, наряду с ограничениями входящих в его состав счетов, имеет ограничение совокупных потерь.
Все входящие в состав Индекса УС, дополнительно контролируются риск-менеджментом Компании.

Важно!

  • Прибыль, полученная управляющим в прошлом, не может гарантировать получение доходов в будущем.
  • ICE FX предоставляет исключительно сервис УС для инвесторов и управляющих и не выступает ни одной из сторон доверительного управления.
  • ICE FX не принимает участия в управлении средствами клиентов, инвестирующих в УС.
  • Инвестиции с кредитным плечом являются инвестициями с высоким риском и могут привести к полной или частичной потере инвестиционного капитала.
  • Минимальный капитал управляющего, необходимый для открытия УC, равен 1000 USD.

Любые вопросы, связанные с торговлей в Компании, Вы можете направлять в Службу технической поддержки либо по адресу [email protected].